Актив
Имущество всего
1. Внеоборотные активы
2. Оборотные активы
2.1. Запасы
2.2. Дебиторская задолженность
2.3. Денежные средства и ценные бумаги.
Пассив
Источники имущества
1. Собственный капитал
2. Заемный капитал
2.1. Долгосрочные обязательства
2.2. Краткосрочные кредиты и займы
2.3. Кредиторская задолженность.
Анализ финансового состояния начинают с изучения состава и структуры имущества предприятия по данным бухгалтерского баланса с использованием методов горизонтального и вертикального анализа.
Актив бухгалтерского баланса позволяет дать общую оценку изменения всего имущества предприятия, выделить в его составе внеоборотные активы (I раздел баланса) и оборотные активы (II раздел баланса), изучить динамику структуры имущества.
Анализ динамики состава и структуры имущества дает возможность установить размер абсолютного и относительного прироста (уменьшения) всего имущества предприятия и отдельных его видов.
Прирост актива указывает на расширение деятельности предприятия, но также может быть результатом влияния инфляции. Уменьшение актива свидетельствует о сокращении предприятием хозяйственного оборота и может быть следствием износа основных средств, или результатом снижения платежеспособного спроса на товары, работы и услуги предприятия и т.п.
Показатели структурной динамики отражают долю участия каждого вида имущества в общем изменении совокупных активов. Их анализ позволяет сделать вывод том, в какие активы вложены вновь привлеченные финансовые ресурсы или какие активы уменьшились за счет оттока финансовых ресурсов.
Структура имущества зависит от специфики деятельности предприятия. Например, промышленные предприятия машиностроения, приборостроения, судостроения, химической отрасли отличаются высоким уровнем фондоемкости, имеют в составе имущества до 70% основных фондов. Предприятия торговли, общественного питания, сервиса имеют иное структурное построение: на долю основных фондов приходится в среднем 20 – 30%, соответственно оборотные фонды составляют 70 – 80%. Поэтому оценка структуры имущества должна исходить из отраслевых и индивидуальных особенностей конкретного предприятия.
35. анализ оборотных активов предприятия. методология анализа оборотных активов предприятия
В процессе анализа формирования и использования оборотных средств следует:
— установить потребность предприятия в оборотных средствах;
— определить состав, структуру и динамику оборотных активов;
— обосновать оптимальный выбор источников финансирования оборотных активов;
— рассчитать влияние состояния и скорости оборота оборотных активов на уровень ликвидности и рентабельности;
— оценить эффективность использования оборотных средств.
Оборотные средства обеспечивают непрерывность процесса производства и сбыта продукции, осуществление общего управления компанией, используя в финансовой деятельности. Их характерная особенность — скорость оборота, влияющая на продолжительность производственно-финансового цикла — периода полного оборота всей суммы оборотных активов, в процессе, которого происходит изменение их материально-вещественной формы. В анализе оборотных активов особое значение уделяется их оборачиваемости, т.е. скорости оборота. Показатели оборачиваемости оборотных активов в виде коэффициентов, отражающих количество оборотов, совершенных активами, а также в виде показателей средней продолжительности их одного оборота (в днях). Показатели оборачиваемости характеризуют эффективность использования оборотных активов и определяются по каждой статье раздела II бухгалтерского баланса и по его итогу. В целях углубленного анализа целесообразно сгруппировать все оборотные активы по категориям риска. К примеру, имеется большая вероятность того, что дебиторскую задолженность будет легче реализовать (преобразовать в денежную форму), чем незавершенное производство или расходы будущих периодов. При этом следует учитывать область применения того или иного вида оборотных средств. Активы, которые могут быть использованы только с определенной целью, имеют больший риск (меньшую вероятность реализации), нежели многоцелевые активы. Чем больше средств вложено в активы, попавшие в категорию высокого иска, тем ниже ликвидность предприятия. Основными источниками информации для анализа оборотных активов предприятия являются бухгалтерский баланс (форма №1) и Отчёт о прибылях и убытках (форма №2), регистры учета оборотных средств и другие. Бухгалтерский баланс характеризует состав, размещение и назначение средств предприятия на определенную дату. Баланс имеет форму таблицы, состоит из двух частей — актива и пассива. В активе показывают состав, размещение и использование средств, сгруппированных в зависимости от их функциональной роли в хозяйстве. Отчёт о прибылях и убытках содержит информацию о финансовых результатах предприятия (прибыль), как эффект от использования оборотного капитала.
36.анализ собственных оборотных средств. Задача изучения оборотных средств предприятия заключается в анализе обеспеченности предприятия необходимыми оборотными средствами, которые обеспечивают непрерывность процесса производства. Прежде всего, необходимы материальные ресурсы и предметы труда, участвующие вместе со средствами труда в создании продукта труда и его потребительской стоимости. С процессом труда органически связан оборот вещественных элементов оборотных производственных фондов (предметов труда).
К задачам анализа и в дальнейшем планирования оборотных средств относятся:
— обеспечение производственного процесса необходимыми оборотными средствами
Оборотные средства предприятий по источникам образования формируются за счет собственных и заемных средств.
Собственные оборотные средства — это денежные средства, которые закрепляются за предприятием в постоянное пользование для осуществления производственно-хозяйственной деятельности. Размер их устанавливают с таким расчетом, чтобы обеспечить деятельность предприятий при минимальной потребности в оборотных средствах. Собственные оборотные средства предприятия получают из общегосударственных фондов при их образовании. В дальнейшем они пополняются за счет собственной прибыли от реализации продукции, а также поступлений от вышестоящей организации в порядке перераспределения.
Анализ состояния собственных оборотных средств заключается в определении их наличия на начало и конец отчетного периода и проверке их использования. Сумма источников собственных и приравненных к ним средств при правильном их использовании должна покрывать вложения предприятия в основные средства и внеоборотные активы, а также в нормируемые оборотные средства в пределах установленного норматива.
37. анализ состава и структуры капитала. Задачи анализа:
— изучение состава, структуры и динамики источников формирования капитала предприятия;
— выявление факторов изменения их величина;
— определение стоимости отдельных источников привлечения капитала и его средневзвешенной цены, а также факторов изменения последней;
— оценка уровня финансового риска (соотношение заемного и собственного капитала);
— оценка произошедших изменений в пассиве баланса с точки зрения повышения уровня финансовой устойчивости предприятия;
— обоснование оптимального варианта соотношения собственного и заемного капитала..
Исходной информацией для анализа являются данные из стандартных форм бухгалтерской отчетности: баланс (форма №1), отчет о финансовых результатах и их использовании (форма №2). По степени принадлежности используемый капитал подразделяется на собственный (III раздел баланса) и заемный (IV и V разделы баланса). Необходимость в собственном капитале обусловлена требованиями самофинансирования предприятий. Собственный капитал является основой независимости предприятия. Однако нужно учитывать, что финансирование деятельности предприятия только за счет собственных средств не всегда выгодно для него, особенно в тех случаях, когда производство носит сезонный характер. Тогда в отдельные периоды будут накапливаться большие средства на счетах в банке, а в другие периоды их будет недоставать. Кроме того, следует иметь в виду, что если цены на финансовые ресурсы невысокие, а предприятие может обеспечить более высокий уровень отдачи на вложенный капитал, чем платит за кредитные ресурсы, то, привлекая заемные средства, оно может повысить рентабельность собственного капитала. В то же время если средства предприятия созданы в основном за счет краткосрочных обязательств, то его финансовое положение будет неустойчивым, так как с капиталами краткосрочного использования необходима постоянная оперативная работа, направленная на контроль за их своевременным возвратом и привлечение в оборот на непродолжительное время других капиталов. Следовательно, от того, насколько оптимально соотношение собственного и заемного капитала, во многом зависит финансовое положение предприятия. В процессе анализа пассивов предприятия в первую очередь следует изучить изменения в их составе, структуре и дать им оценку. Оценка изменений, которые произошли в структуре капитала, может быть разной с позиций инвесторов и с позиции предприятия. Для банков и прочих инвесторов ситуация более надежная, если доля собственного капитала у клиента больше 50%. Это исключает финансовый риск. Предприятия же, как правило, заинтересованы в привлечении заемных средств. Получив заемные средства под меньший процент, чем рентабельность предприятия, можно расширить производство, повысить доходность собственного капитала. При внутреннем анализе финансового состояния необходимо изучить динамику и структуру собственного и заемного капитала, выяснить причины изменения отдельных слагаемых и дать оценку этим изменениям за отчетный период. Привлечение заемных средств в оборот предприятия — нормальное явление. Это содействует временному улучшению финансового состояния при условии, что средства не замораживаются на продолжительное время в обороте и своевременно возвращаются. В противном случае может возникнуть просроченная кредиторская задолженность, что в конечном итоге приводит к выплате штрафов, применению санкций и ухудшению финансового положения. Следовательно, разумные размеры заемного капитала способны улучшить финансовое состояние предприятия, а чрезмерные -ухудшить его. Поэтому в процессе анализа необходимо изучить состав, давность появления кредиторской задолженности, наличие, частоту и причину образования просроченной задолженности поставщикам ресурсов, персоналу предприятия по оплате труда, бюджету, установить сумму выплаченных санкций за просрочку платежей. При анализе кредиторской задолженности следует учитывать, что она является одновременно источником покрытия дебиторской и кредиторской задолженности. Если первая превышает вторую, то это свидетельствует об иммобилизации собственного капитала в дебиторскую задолженность. Таким образом, анализ структуры пассива баланса необходим для оценки рациональности формирования источников финансирования деятельности предприятия и его рыночной устойчивости. Поэтому анализ наличия, источников формирования и размещения капитала имеет исключительно большое значение.
Бухгалтерский баланс.
| Активы | Код | 2011 | 2012 | 2013 |
| I. Внеоборотные активы | ||||
| Нематериальные активы | 1110 | 9 | 8 | 10 |
| Результаты исследований и разработок | 1120 | 0 | 0 | 0 |
| Нематериальные поисковые активы | 1130 | 0 | 0 | 0 |
| Материальные поисковые активы | 1140 | 0 | 0 | 0 |
| Основные средства | 1150 | 2014 | 2195 | 2300 |
| Доходные вложения в материальные ценности | 1160 | 0 | 0 | 0 |
| Финансовые вложения | 1170 | 0 | 0 | 80 |
| Отложенные налоговые активы | 1180 | 0 | 0 | 24 |
| Прочие внеоборотные активы | 1190 | 0 | 731 | 1376 |
| Итого по разделу I | 1100 | 2023 | 2934 | 3790 |
| II.Оборотные активы | ||||
| Запасы | 1210 | 1214 | 1848 | 2000 |
| Налог на добавленную стоимость | 1220 | 140 | 190 | 120 |
| Дебиторская задолженность | 1230 | 302 | 566 | 580 |
| Финансовые вложения (за исключением денежных эквивалентов) | 1240 | 0 | 100 | 120 |
| Денежные средства и денежные эквиваленты | 1250 | 62 | 174 | 270 |
| Прочие оборотные активы | 1260 | 0 | 0 | 0 |
| Итого по разделу II | 1200 | 1718 | 2878 | 3090 |
| Баланс | 1600 | 3741 | 5812 | 6880 |
| Пассив | ||||
| III. Капитал и резервы | ||||
| Уставной капитал | 1310 | 200 | 200 | 400 |
| Собственные акции, выкупленные у акционеров | 1320 | 0 | 0 | 0 |
| Переоценка внеоборотных активов | 1340 | 0 | 0 | 0 |
| Добавочный капитал (без переоценки) | 1350 | 480 | 480 | 480 |
| Резервный капитал | 1360 | 80 | 166 | 180 |
| Нераспределенная прибыль (непокрытый убыток) | 1370 | -342 | 1204 | 3054 |
| Итого по разделу III | 1300 | 418 | 2050 | 4114 |
| IV. Долгосрочные обязательства | ||||
| Заемные средства | 1410 | 300 | 300 | 300 |
| Отложенные налоговые обязательства | 1420 | 0 | 0 | 0 |
| Оценочные обязательства | 1430 | 0 | 0 | 0 |
| Прочие обязательства | 1450 | 0 | 0 | 0 |
| Итого по разделу IV | 1400 | 300 | 300 | 300 |
| V. Краткосрочные обязательства | ||||
| Заемные средства | 1510 | 1260 | 1128 | 935 |
| Кредиторская задолженность | 1520 | 1718 | 2306 | 1516 |
| Доходы будущих периодов | 1530 | 20 | 8 | 0 |
| Оценочные обязательства | 1540 | 25 | 20 | 15 |
| Прочие обязательства | 1550 | 0 | 0 | 0 |
| Итого по разделу V | 1500 | 3023 | 3462 | 2466 |
| Баланс | 1700 | 3741 | 5812 | 6880 |
Анализ проводим с помощью калькулятора.
Структура имущества и источники его формирования
Анализ состава и размещения активов проводится по следующей форме (табл. 1)
Таблица 1 – Структура имущества и источники его формирования.
В активах организации доля текущих активов составляет 44.9%, а внеоборотных средств 55.1%.
Как видно из таблицы, на конец отчетного периода наибольший удельный вес в структуре совокупных активов приходится на внеоборотные активы, что способствует замедлению оборачиваемости средств предприятия.
Собственный капитал за два года вырос на 839.3%, что положительно характеризует динамику изменения имущественного положения организации.
Поскольку имущество предприятия увеличилось на 83.9%, то можно говорить о повышении платежеспособности. Доля основных средств в общей структуре активов за отчетный год составила 33.4%, что говорит о том что предприятие имеет тяжелую структуру активов, что свидетельствует о значительных накладных расходах и высокой чувствительности к изменениям выручки.
За анализируемый период объемы дебиторской задолженности выросли, что является негативным изменением и может быть вызвано проблемами, связанными с оплатой продукции (работ, услуг) предприятия, либо активным предоставлением потребительского кредита покупателям, т.е. отвлечением части текущих активов и иммобилизации части оборотных средств из производственного процесса. Предприятие за отчетный год имеет пассивное сальдо задолженности (кредиторская задолженность превышает дебиторскую). . В этом случае предприятие финансировало свои запасы и отсрочки платежей своих должников за счет неплатежей коммерческим кредиторам.. Размер дополнительного финансирования составляет 936 тыс.руб.
Темп роста оборотных активов меньше темпа роста внеоборотных активов. Такое соотношение характеризует тенденцию к замедлению оборачиваемости оборотных активов.
Оценка стоимости чистых активов организации
Таблица 2 – Оценка стоимости чистых активов организации. Основным источником формирования совокупных активов является собственный капитал.
Чистые активы организации на 2013 год на 119% превышают уставный капитал. Это положительно характеризует финансовое положение, полностью удовлетворяя требованиям нормативных актов к величине чистых активов организации.
Превышение чистых активов над уставным капиталом и в то же время их увеличение за период говорит о хорошем финансовом положении организации по данному признаку.
Увеличение чистого капитала на 839.3% будет способствовать росту финансовой устойчивости предприятия.
Изменения состава и структуры заемного капитала
Таблица 3 – Структура заемного капитала.
| Наименование статей | Методика расчета | 2011 | 2012 | 2013 | в % | в % | в % | Изменения тыс.руб. | Изменения, % |
| Долгосрочные кредиты | 1400 | 300 | 300 | 300 | 9.083 | 7.991 | 10.846 | 0 | 0 |
| Краткосрочные кредиты без учета доходов будущих периодов | 1500 – 1530 | 3003 | 3454 | 2466 | 90.917 | 92.009 | 89.154 | -537 | -17.882 |
| Заемный капитал | 1400+1500 – 1530 | 3303 | 3754 | 2766 | 100 | 100 | 100 | -537 |
В структуре заемных средств наибольшую долю занимают краткосрочные кредиты.
За отчетный год наибольший прирост наблюдается у долгосрочных заемных средств.
Средневзвешенная цена капитала
Средневзвешенная стоимость всего капитала предприятия (WACC):
WACC = ∑ УДiЦi
УДi– удельный вес капитала
Цi– цена капитала
Таблица 4 – Структура заемного капитала.
| Наименование статей | Цена | Цена | Цена | Структура | Структура | Структура | WACC | WACC | WACC |
| 2011 | 2012 | 2013 | 2011 | 2012 | 2013 | 2011 | 2012 | 2013 | |
| Собственный капитал | 438 | 2058 | 4114 | 11.708 | 35.409 | 59.797 | 51.281 | 728.727 | 2460.028 |
| Заемный капитал | 3303 | 3754 | 2766 | 88.292 | 64.591 | 40.203 | 2916.281 | 2424.727 | 1112.028 |
| Итого | 3741 | 5812 | 6880 | 100 | 100 | 100 | 2967.563 | 3153.455 | 3572.057 |
Анализ финансовой устойчивости по величине излишка (недостатка) собственных оборотных средств.
| Показатель собственных оборотных средств (СОС) | Формула | Значение показателя | Значение показателя | Значение показателя | Излишек (недостаток) | Излишек (недостаток) | Излишек (недостаток) |
| 2011 | 2012 | 2013 | 2011 | 2012 | 2013 | ||
| СОС1 (рассчитан без учета долгосрочных и краткосрочных пассивов) | 1300+1530 – 1100 | -1585 | -884 | 324 | -2799 | -2732 | -1676 |
| СОС2 (чистый оборотный капитал) | 1300+1400+1530 – 1100 | -1285 | -584 | 624 | -2499 | -2432 | -1376 |
| СОС3 (рассчитанные с учетом как долгосрочных пассивов, так и краткосрочной задолженности по кредитам и займам) | 1300+1400+1530 – 1100+1510 | -25 | 544 | 1559 | -1239 | -1304 | -441 |
Излишек (недостаток) СОС рассчитывается как разница между собственными оборотными средствами и величиной запасов и затрат.
По состоянию на 2013 год наблюдается недостаток собственных оборотных средств по всем показателям. Финансовое положение организации по данному признаку можно характеризовать как неудовлетворительное.
Анализ соотношения активов по степени ликвидности и обязательств по сроку погашения
Таблица 5 — Группировка активов по степени ликвидности.
| Показатели | Методика расчета | 2011 | 2012 | 2013 | Структура, % | 2012 | 2013 |
| Наиболее ликвидные активы (А1) | 1240+1250 | 62 | 274 | 390 | 1.657 | 4.714 | 5.669 |
| Быстро реализуемые активы (А2) | 1230 | 302 | 566 | 580 | 8.073 | 9.738 | 8.43 |
| Медленно реализуемые активы (А3) | 1210+1220+1260 | 1354 | 2038 | 2120 | 36.194 | 35.065 | 30.814 |
| Труднореализуемые активы (A4) | 1100 | 2023 | 2934 | 3790 | 54.076 | 50.482 | 55.087 |
| Баланс | 1600 | 3741 | 5812 | 6880 | 100 | 100 | 100 |
Группировка активов предприятия показала, что в структуре имущества за 2013 год преобладают труднореализуемые активы (A4).
Таблица 6 — Группировка пассивов по сроку выполнения обязательств.
| Показатели | Методика расчета | 2011 | 2012 | 2013 | Структура, % | 2012 | 2013 |
| Наиболее срочные обязательства (П1) | 1520 | 1718 | 2306 | 1516 | 45.924 | 39.677 | 22.035 |
| Краткосрочные пассивы (П2) | 1500-1520-1530 | 1285 | 1148 | 950 | 34.349 | 19.752 | 13.808 |
| Долгосрочные пассивы (П3) | 1400 | 300 | 300 | 300 | 8.019 | 5.162 | 4.36 |
| Собственный капитал предприятия (П4) | 1300+1530 | 438 | 2050 | 4114 | 11.708 | 35.272 | 59.797 |
| Баланс | 1700 | 3741 | 5812 | 6880 | 100 | 100 | 100 |
В структуре пассивов за 2013 год преобладает собственный капитал предприятия (П4). В структуре пассивов видно, предприятие привлекает краткосрочные кредиты и займы (П2 > 0).
Условие абсолютной ликвидности баланса
А1 >= П1
А2 >= П2
А3 >= П3
А4 Таблица 7 — Анализ ликвидности баланса предприятия. Из четырех соотношений характеризующих наличие ликвидных активов у организации выполняется только одно. В соответствии с принципами оптимальной структуры активов по степени ликвидности, краткосрочной дебиторской задолженности должно быть достаточно для покрытия среднесрочных обязательств (краткосрочной задолженности за минусом текущей кредиторской задолженности). В данном случае это соотношение не выполняется – у предприятия недостаточно краткосрочной дебиторской задолженности для погашения среднесрочных обязательств.
Анализ финансовой устойчивости организации
Таблица 8 — Основные показатели финансовой устойчивости организации.
| Показатель | Формула | 2011 | 2012 | 2013 | Изменение | Нормативное значение |
| 1. Коэффициент автономии (финансовой независимости) | Отношение собственного капитала к общей сумме капитала: (1300+1530) / 1700 | 0.117 | 0.354 | 0.598 | 0.481 | 0,5 и более (оптимальное 0,6-0,7). |
| 2. Коэффициент финансового левериджа | Отношение заемного капитала к собственному: (1400+1500-1530)/(1300+1530) | 7.541 | 1.824 | 0.672 | -6.869 | 1 и менее (оптимальное 0,43-0,67). |
| 3. Коэффициент обеспеченности собственными оборотными средствами | Отношение собственных оборотных средств к оборотным активам: СОС2/1200 | -0.748 | -0.203 | 0.202 | 0.95 | 0,1 и более. |
| 4. Индекс постоянного актива | Отношение стоимости внеоборотных активов к величине собственного капитала: 1100 / 1300 | 4.84 | 1.431 | 0.921 | -3.918 | |
| 5. Коэффициент покрытия инвестиций | Отношение собственного капитала и долгосрочных обязательств к общей сумме капитала.: (1300+1530+1400)/1700 | 0.197 | 0.406 | 0.642 | 0.444 | 0,75 и более. |
| 6. Коэффициент маневренности собственного капитала | Отношение собственных оборотных средств к источникам собственных средств: СОС2/(1300+1530) | -2.934 | -0.284 | 0.152 | 3.085 | 0,1 и более |
| 7. Коэффициент мобильности имущества | Отношение оборотных средств к стоимости всего имущества: 1200 / 1600 | 0.459 | 0.495 | 0.449 | -0.0101 | |
| 8. Коэффициент мобильности оборотных средств | (1240+1250)/1200 | 0.0361 | 0.0952 | 0.126 | 0.0901 | 0.17- 0.4 |
| 9. Коэффициент обеспеченности запасов | Отношение собственных оборотных средств к стоимости запасов: СОС2/ 1210 | -1.058 | -0.316 | 0.312 | 1.37 | 0,5 и более |
| 10. Коэффициент краткосрочной задолженности | Отношение краткосрочной задолженности к общей сумме задолженности: 1500/(1400+1500) | 0.91 | 0.92 | 0.892 | -0.0182 | 0,5 |
Коэффициент автономии организации по состоянию на 2013 год составил 0.598. Полученное значение свидетельствует о хорошем балансе собственного и заемного капитала. Другими словами данный показатель свидетельствует о хорошем финансовом положении. Коэффициент выше нормативного значения 0,5, при котором заемный капитал может быть компенсирован собственностью предприятия.
За анализируемый период коэффициент обеспеченности собственными оборотными средствами вырос на 0.95 и составил 0.202. Коэффициент имеет удовлетворительное значение.
За анализируемый период отмечен рост коэффициента покрытия инвестиций на 0.444 до 0.642. Значение коэффициента не соответствует норме.
Значение коэффициента обеспеченности материальных запасов по состоянию на 2013 год составило 0.312. За рассматриваемый период рост коэффициента обеспеченности материальных запасов составил 1.37. Значение коэффициента обеспеченности материальных запасов является не соответствующим норме.
Коэффициент краткосрочной задолженности показывает преобладание краткосрочных источников в структуре заемных средств, что является негативным фактом, который характеризует ухудшение структуры баланса и повышение риска утраты финансовой устойчивости.
Значение показателя коэффициента мобильности оборотных средств позволяет отнести предприятие к высокой группе риска потери платежеспособности, т.е. уровень его платежеспособности низкий.
Анализ ликвидности
Таблица 9 — Расчет коэффициентов ликвидности.
| Показатель | Формула | 2011 | 2012 | 2013 | Изменение | Нормативное значение |
| 1. Коэффициент текущей (общей) ликвидности | Отношение текущих активов к краткосрочным обязательствам | 0.572 | 0.833 | 1.253 | 0.681 | не менее 2. |
| 2. Коэффициент быстрой (промежуточной) ликвидности | Отношение ликвидных активов к краткосрочным обязательствам | 0.121 | 0.243 | 0.393 | 0.272 | 1 и более. |
| 3. Коэффициент абсолютной ликвидности | Отношение высоколиквидных активов к краткосрочным обязательствам | 0.0206 | 0.0793 | 0.158 | 0.138 | 0,2 и более. |
Значение коэффициента быстрой ликвидности оказалось ниже допустимого. Это говорит о недостатке у организации ликвидных активов, которыми можно погасить наиболее срочные обязательства.
Значение коэффициента абсолютной ликвидности оказалось ниже допустимого, что говорит о том, что предприятие не в полной мере обеспечено средствами для своевременного погашения наиболее срочных обязательств за счет наиболее ликвидных активов.
Коэффициент текущей ликвидности на конец анализируемого периода находится ниже нормативного значения 2, что говорит о том, что предприятие не в полной мере обеспечено собственными средствами для ведения хозяйственной деятельности и своевременного погашения срочных обязательств.
порядок формирования и отражения
В УЧЕТЕ УСТАВНОГО фОНДА федеральных ГОСУДАРСТВЕННЫХ УНИТАРНЫХ ПРЕДПРИЯТИЙ
федеральной службы
ИСПОЛНЕНИЯ НАКАЗАНИЙ РОССИИ
и. а. Кузьмина,
кандидат экономических наук, доцент кафедры бухгалтерского учета, анализа, финансов и налогообложения Академия Федеральной службы исполнения наказаний России
Капитал является главной экономической базой создания и развития любой коммерческой организации, экономическим ресурсом, необходимым для осуществления финансово-хозяйственной деятельности предприятия, в том числе федеральных государственных унитарных предприятий Федеральной службы исполнения наказаний (ФГУП ФСИН России).
В составе собственного капитала первостепенное значение отводится уставному капиталу. Уставный капитал представляет собой стартовый капитал, который вносится при создании организации его учредителями (участниками) для обеспечения первоначальной производственной деятельности организации с целью получения в дальнейшем прибыли от этой деятельности.
В соответствии с действующим законодательством РФ и в зависимости от организационно-правовой формы организации уставный капитал может иметь форму:
— складочного капитала — в полном товариществе и товариществе на вере;
— паевого фонда — в производственных кооперативах;
— уставного фонда — в государственных и муниципальных унитарных предприятиях;
— уставного капитала — в акционерных обществах и обществах с ограниченной ответственностью.
В ведомственном подчинении Федеральной службы исполнения наказаний находятся 35 федеральных государственных унитарных предприятий. Целью и предметом деятельности таких предприятий являются:
— обеспечение деятельности и развитие материальной и социальной сферы Федеральной службы исполнения наказаний;
— получение прибыли;
— осуществление деятельности по оптовым поставкам сельскохозяйственной, промышленной продукции и продуктов питания, медицинского оборудования;
— развитие строительной индустрии, строительство и ремонт объектов ФСИН России.
Деятельность ФГУП ФСИН России начинается с формирования собственного капитала. В соответствии со ст. 113 Гражданского кодекса РФ (ГК РФ) унитарным предприятием признается коммерческая организация, не наделенная правом собственности на закрепленное за ней собственником имущество.
Федеральные государственные унитарные предприятия ФСИН России являются коммерческими организациями, входящими в состав уголовно-исполнительной системы (УИС). Полномочия собственника имущества осуществляются ФСИН России в соответствии с действующим законодательством.
В соответствии с Федеральным законом от 14.11.2002 N° 161-ФЗ «О государственных и муниципальных унитарных предприятиях» (далее — Закон № 161-ФЗ) имущество унитарного предприятия находится в федеральной собственности, принадлежит ему на праве хозяйственного ведения, является неделимым и не может быть распределено по вкладам (долям, паям), в том числе между работниками ФГУП.
В начале создания ФГУП ФСИН России формируется первоначальный (уставный) фонд. В дальнейшем в процессе осуществления деятельности предприятия могут создавать:
— добавочный фонд (в результате переоценки основных средств);
— резервный фонд;
— прочие фонды потребления и развития (за счет отчислений от прибыли).
Также в результате своей деятельности предприятие формирует финансовый результат — прибыль или убыток. Совокупность данных элементов и образует собственный капитал.
Создание государственных и муниципальных унитарных предприятий, а также казенных предприятий происходит в строго ограниченных случаях, например, в случае необходимости использования имущества, приватизация которого запрещена или которое необходимо для обеспечения безопасности страны. Собственником имущества ФГУП ФСИН России является Федеральная служба исполнения наказаний.
В соответствии со ст. 20 Закона № 161-ФЗ именно собственник определяет порядок составления, утверждения и установления показателей планов (программы) финансово-хозяйственной деятельности предприятия, утверждает устав предприятия, вносит в него изменения, утверждает бухгалтерскую отчетность и отчеты, показатели экономической эффективности деятельности и контролирует их выполнение, согласовывает прием на работу главного бухгалтера, дает согласие на совершение крупных сделок и сделок, в совершении которых имеется заинтересованность, и т. д.
Согласно ст. 11 Закона РФ от 21.07.1993 № 5473-1 «Об учреждениях и органах, исполняющих уголовные наказания в виде лишения свободы» имущество федеральных государственных унитарных предприятий уголовно-исполнительной системы закрепляется за ними на праве полного хозяйственного ведения либо передается им в оперативное управление федеральным органом уголовно-исполнительной системы.
Устав унитарного предприятия помимо общих для всех юридических лиц сведений, указанных в п. 2 ст. 52 ГК РФ, должен содержать сведения о предмете и целях деятельности предприятия, а также о размере уставного фонда предприятия, порядке и источниках его формирования, за исключением казенных предприятий, а также о создании иных фондов предприятия.
Уставный фонд — это минимальный размер имущества унитарного предприятия, который гарантирует исполнение обязательств предприятия перед контрагентами. Цель формирования уставного фонда государственного предприятия — гарантировать интересы кредиторов, однако формирование уставного фонда имеет принципиальное значение для правоспособности государственного предприятия, поскольку только после завершения формирования уставного фонда государственное предприятие обретает правоспособность в полном объеме и вправе выступать в качестве полноценного субъекта гражданско-правовых отношений в деловом обороте.
iНе можете найти то, что вам нужно? Попробуйте сервис подбора литературы.
По своим обязательствам унитарное предприятие отвечает всем принадлежащим ему имуществом, вплоть до банкротства. Из этой нормы следует и то, что при создании унитарного предприятия величина уставного фонда не должна совпадать с размером всех активов предприятия, а должна быть несколько меньше.
Размер уставного фонда унитарного предприятия должен быть не менее величины, определенной в Законе № 161-ФЗ. Размер уставного фонда государственного предприятия должен составлять не менее чем пять тысяч минимальных размеров оплаты труда, установленных федеральным законом на дату государственной регистрации государственного предприятия, т. е. не менее 500 тыс. руб.
Уставный фонд ФГУП должен быть полностью сформирован собственником его имущества в течение трех месяцев с момента государственной регистрации такого предприятия.
Уставный фонд считается сформированным с момента зачисления соответствующих денежных сумм на открываемый в этих целях банковский счет и (или) передачи в установленном порядке государственному или муниципальному предприятию иного имущества, закрепляемого за ним на праве хозяйственного ведения, в полном объеме.
В соответствии с п. 2 Положения по бухгалтерскому учету «Доходы организации» ПБУ 9/99, утвержденного приказом Минфина России от 06.05.1999 № 32н, полученные от учредителей
(участников) организации вклады в уставный капитал не признаются доходами организации.
Для целей бухгалтерского учета стоимость имущества, нематериальных активов и имущественных прав, внесенных в счет вклада в уставный капитал организации, определяется исходя из их денежной оценки, согласованной учредителями (участниками) организации, если иное не предусмотрено законодательством РФ. При этом следует иметь в виду, что при согласованной стоимости вносимого имущества, превышающей 200 минимальных размеров оплаты труда, обязательно привлечение независимого оценщика.
В случае внесения в уставный капитал неденежных вкладов участники общества и независимый оценщик в течение трех лет с момента государственной регистрации или соответствующих изменений в уставе солидарно несут при недостаточности имущества общества субсидиарную ответственность по его обязательствам в размере завышения стоимости неденежных вкладов.
В соответствии с Планом счетов бухгалтерского учета финансово-хозяйственной деятельности организаций, утвержденным приказом Минфина России от 31.10.2000 N° 94н «Об утверждении Плана счетов бухгалтерского учета финансово-хозяйственной деятельности организаций и Инструкции по его применению», для учета всех видов расчетов с учредителем (ФСИН России) по имуществу, передаваемому на баланс на праве хозяйственного ведения ФГУП ФСИН России, и распределению доходов, следует использовать сч. 75 «Расчеты с учредителями», к которому могут быть открыты следующие субсчета:
• 75.1 «Расчеты по выделенному имуществу»;
• 75.2 «Расчеты по выплате доходов».
Учет и обобщение информации о состоянии и движении уставного фонда ведутся на пассивном сч. 80 «Уставный капитал».
Порядок регистрации юридических лиц при их создании и порядок регистрации изменений, вносимых в учредительные документы организаций, регламентируются Федеральным законом от 08.08.2001 № 129-ФЗ «О государственной регистрации юридических лиц и индивидуальных предпринимателей». В бухгалтерском учете ФГУП ФСИН России записи по сч. 80 «Уставный фонд» производятся только в соответствии с учредительными документами, а именно с уставом.
После государственной регистрации уставный фонд ФГУП ФСИН России формируется в сумме дебиторской задолженности учредителя (ФСИН
России) на общую величину уставного фонда, объявленного в уставе:
Д-т сч. 75.1 «Расчеты по выделенному имуществу» К-т сч. 80 «Уставный фонд» — сформирован уставный фонд ФГУП на основании учредительных документов;
Д-т сч. 08 «Вложения во внеоборотные активы» К-т сч. 75.1 «Расчеты по выделенному имуществу» — учредитель (ФСИН России) передал на баланс ФГУП основные средства в счет вклада в уставный фонд;
Д-т сч. 01 «Основные средства» К-т сч. 08 «Вложения во внеоборотные активы» — объект основных средств принят к учету;
Д-т сч. 10 «Материалы» К-т сч. 75.1 «Расчеты по выделенному имуществу» — учредитель передал на баланс ФГУП материальные ценности в счет вклада в уставный фонд;
Д-т сч. 50 «Касса», 51 «Расчетные счета» К-т сч. 75.1 «Расчеты по выделенному имуществу» —учредитель передал на баланс ФГУП денежные средства в счет вклада в уставный фонд.
Если же основные средства передаются в хозяйственное ведение ФГУП от собственника имущества сверх сформированного уставного фонда, то такие операции следует отражать следующими бухгалтерскими записями:
Д-т сч. 08 «Вложения во внеоборотные активы» К-т сч. 75.1 «Расчеты по выделенному имуществу» — получены основные средства от учредителя сверх сформированного уставного фонда;
Д-т сч. 01 «Основные средства» К-т сч. 08 «Вложения во внеоборотные активы» — объект основных средств принят к учету;
Д-т сч. 75.1 «Расчеты по выделенному имуществу» К-т сч. 84 «Нераспределенная прибыль (непокрытый убыток)» — стоимость имущества отнесена на увеличение нераспределенной прибыли.
Налоговым кодексом РФ (НК РФ) установлено, что стоимость вкладов (денежных средств, имущества, нематериальных активов и т. д.), поступающих от учредителей (участников) в счет вклада в уставный капитал организации, не признается доходом организации и не облагается налогом на прибыль организаций и налогом на добавленную стоимость (НДС).
В соответствии с п. 3 ст. 39 НК РФ передача имущества и нематериальных активов в уставный капитал других организаций не признается его реализацией. Поэтому в соответствии с подп. 1 п. 2 ст. 146 НК РФ указанные вклады в уставный капитал НДС не облагаются.
Увеличение уставного фонда допускается только после его формирования в полном объеме.
Увеличение уставного фонда может осуществляться за счет дополнительно передаваемого собственником имущества, а также доходов, полученных в результате деятельности предприятия.
Увеличение уставного фонда за счет дополнительно передаваемого собственником имущества отражается в учете аналогично формированию уставного фонда в момент регистрации предприятия.
Решение об увеличении уставного фонда может быть принято собственником его имущества только на основании данных утвержденной годовой бухгалтерской отчетности предприятия за истекший финансовый год.
iНе можете найти то, что вам нужно? Попробуйте сервис подбора литературы.
Если уставный фонд увеличивается за счет чистой прибыли предприятия, в учете следует сделать запись: Д-т сч. 84 «Нераспределенная прибыль» К-т сч. 80 «Уставный фонд».
Размер уставного фонда государственного или муниципального предприятия с учетом размера его резервного фонда не может превышать стоимости чистых активов такого предприятия. Одновременно с принятием решения об увеличении уставного фонда собственник имущества принимает решение о внесении соответствующих изменений в устав предприятия.
Если по окончании финансового года стоимость чистых активов государственного (муниципального) предприятия окажется меньше размера его уставного фонда, собственник имущества такого предприятия обязан принять решение об уменьшении размера уставного фонда государственного (муниципального) предприятия до размера, не превышающего стоимости его чистых активов.
Отдельного порядка расчета величины стоимости чистых активов для ФГУП ФСИН России не предусмотрено, поэтому следует руководствоваться порядком оценки стоимости чистых активов акционерных обществ, утвержденным приказом Минфина России от 29.01.2003 № 10н, ФКЦБ РФ № 03-6/пз «Об утверждении порядка оценки стоимости чистых активов акционерных обществ» и Федеральным законом от 18.07.2011 № 228-ФЗ «О внесении изменений в отдельные законодательные акты Российской Федерации в части пересмотра способов защиты прав кредиторов при уменьшении уставного капитала, изменения требований к хозяйственным обществам в случае несоответствия уставного капитала стоимости чистых активов».
Расчет стоимости чистых активов может производиться следующим образом:
Чистые активы = Разделы 1 и 2Бухгалтерского баланса + Разделы 4 и 5Бухгалтерского баланса + Доходы будущих периодов — Задолженность по взносам в уставный фонд или
Чистые активы = Раздел 3 Бухгалтерского баланса + Доходы будущих периодов — Задолженность по взносам в уставный фонд.
Уставный фонд государственного предприятия не может быть уменьшен, если в результате такого уменьшения его размер станет меньше определенного в соответствии с федеральным законом минимального размера уставного фонда (500 тыс. руб.).
Если стоимость чистых активов меньше уставного фонда, то собственник имущества такого предприятия обязан принять решение об уменьшении размера уставного фонда до размера, не превышающего стоимости его чистых активов, и зарегистрировать эти изменения в установленном законом порядке.
Уменьшение уставного фонда унитарного предприятия осуществляется в установленном законодательством порядке на основании решения собственника имущества. Уменьшение уставного фонда унитарного предприятия может быть произведено за счет изъятия имущества. Уменьшение уставного фонда унитарного предприятия производится органом, принявшим решение об его создании.
Уменьшение величины уставного фонда отражается по дебету сч. 80 «Уставный фонд»:
Д-т сч. 80 «Уставный фонд» К-т сч. 75.1 «Расчеты по выделенному имуществу» — уменьшен уставный фонд ФГУП на основании решения собственника имущества;
Д-т сч. 75.1 «Расчеты по выделенному имуществу» К-т сч. 01 «Основные средства», 10 «Материалы» и др. — отражено изъятие имущества у ФГУП.
Все операции по выбытию объектов основных средств производятся по согласованию с ФСИН России на основании приказа ФСИН России от 12.04.2012 № 196 «О мерах по реализации постановления Правительства Российской Федерации от 14.10.2010 № 834 «Об особенностях списания федерального имущества» (вместе с «Порядком согласования ФСИН России решения о списании федерального имущества, закрепленного на праве оперативного управления или хозяйственного ведения за учреждениями, непосредственно подчиненными ФСИН России, федеральными государственными унитарными предприятиями уголовно-исполни-
тельной системы, территориальными органами ФСИН России и подведомственными им учреждениями уголовно-исполнительной системы»).
Изъятие имущества, полученного сверх суммы установленного уставного фонда унитарного предприятия, оформляется следующими проводками:
Д-т сч. 01 «Основные средства», субсчет «Выбытие основных средств» К-т сч. 01 «Основные средства» — списана первоначальная стоимость основного средства;
Д-т сч. 02 «Амортизация основных средств» К-т сч. 01 «Основные средства», субсчет «Выбытие основных средств» — списана сумма накопленной амортизации по выбывающему объекту;
К-т сч. 75.1 «Расчеты по выделенному имуществу» К-т сч. 01 «Основные средства» субсчет «Выбытие основных средств» — списана остаточная стоимость переданного собственнику имущества;
Д-т сч. 84 «Нераспределенная прибыль (непокрытый убыток)» К-т сч. 75.1 «Расчеты по выделенному имуществу» — отражено уменьшение капитала ФГУП на стоимость переданного имущества.
Передача имущества ФГУП в пользу собственника вне зависимости от оснований приобретения указанного имущества НДС не облагается.
Если в течение трех месяцев стоимость чистых активов не будет восстановлена до минимального размера уставного фонда, то собственник имущества государственного предприятия должен принять решение о ликвидации или реорганизации такого предприятия.
Если собственник имущества в течение шести календарных месяцев после окончания финансового года не принимает решения об уменьшении уставного фонда, о восстановлении размера чистых активов до минимального размера уставного фонда, о ликвидации или реорганизации государственного или муниципального предприятия, кредиторы вправе потребовать от предприятия прекращения или досрочного исполнения обязательств и возмещения причиненных им убытков.
В течение 30 дней с даты принятия решения об уменьшении своего уставного фонда предприятие обязано в письменной форме уведомить всех известных ему кредиторов об уменьшении своего уставного фонда и о его новом размере, а также опубликовать в органе печати, сообщение о принятом решении.
При этом кредиторы вправе в течение 30 дней с даты направления им уведомления о принятом ре-
шении или в течение 30 дней с даты опубликования указанного сообщения потребовать прекращения или досрочного исполнения обязательств государственного или муниципального предприятия и возмещения им убытков.
Государственная регистрация уменьшения уставного фонда осуществляется только при представлении таким предприятием доказательств уведомления об этом кредиторов.
В заключение отметим, что ФГУП ФСИН России в пассиве баланса в разделе «Капитал и резервы» (стр. 1310 «Уставный капитал») показывает величину уставного фонда (сальдо сч. 80 «Уставный капитал»). Сальдо по сч. 80 «Уставный капитал» должно соответствовать размеру уставного фонда, зафиксированному в уставе ФГУП.
Список литературы
1. Налоговый кодекс РФ (часть вторая): Федеральный закон от 05.08.2000 № 117-ФЗ.
iНе можете найти то, что вам нужно? Попробуйте сервис подбора литературы.
2. О государственной регистрации юридических лиц и индивидуальных предпринимателей: Федеральный закон от 08.08.2001 № 129-ФЗ.
3. О государственных и муниципальных унитарных предприятиях: Федеральный закон от 14.11.2002 № 161-ФЗ.
4. О мерах по реализации постановления Правительства Российской Федерации от 14.10.2010 № 834 «Об особенностях списания федерального имущества» (вместе с «Порядком согласования ФСИН России решения о списании федерального имущества, закрепленного на праве оперативного управления или хозяйственного ведения за учреждениями, непосредственно подчиненными ФСИН России, федеральными государственными унитарными предприятиями уголовно-исполнительной системы, территориальными органами ФСИН России и подведомственными им учреждениями уголовно-исполнительной системы»): приказ ФСИН России от 12.04.2012 № 196.
5. О федеральном бюджете на 2013 год и на плановый период 2014 и 2015 годов: Федеральный закон от 03.12.2012 № 216-ФЗ.
6. Об утверждении Плана счетов бухгалтерского учета финансово-хозяйственной деятельности организаций и Инструкции по его применению: приказ Минфина России от 31.10.2000 № 94н.
7. Об утверждении Положения по бухгалтерскому учету «Доходы организации» ПБУ 9/99: приказ Минфина России от 06.05.1999 № 32н.
8. Об утверждения Порядка оценки стоимости чистых активов акционерных обществ: приказ Минфина России и Федеральной комиссии по рынку ценных бумаг от 29.01.2003 № 10н, 03-6/пз.
Деньги как объект имущественных прав (вообще как особый объект) занимают особое место в теории гражданского права, являя собой сложный феномен. Среди цивилистов существуют различные мнения об особенностях денег как имущества в связи с тем, что деньги в отличие от другого имущества способны существовать и как предметы материального мира — в виде банкнот и монет, так и дематериализованно — в виде записей по банковским счетам. В этой связи одними авторами выказывается мнение о двойственной природе денег как материального объекта (имущества) и нематериального (безналичные деньги). На этом основании автор приходит к выводу о том, что в отношении наличных денег у владельца возникает вещное право, а по поводу безналичных денег — имущественное отношение с банком, заключающееся в праве требования к банку.1
По мнению других авторов, природа денег не является двойственной, напротив, она определенна и однозначна. Однако имеющиеся особенности правового режима денег обусловлены возможностью осуществления различных операций с деньгами различными способами, и в первую очередь такие особенности имеют место при регулировании различных способов денежных расчетов (безналичными и наличными деньгами).2
Предлагаем вашему вниманию две точки зрения по этому вопросу.
О юридической природе денег как составной части имущества в юридической науке нет единого мнения: одни авторы трактуют деньги как разновидность вещей, определенных родовыми признаками3; другие исследователи понимают деньги как самостоятельный вид материальных благ наряду с вещами. Как правило, при этом имеются в виду наличные деньги в форме денежных знаков (банковские и казначейские билеты, различные монеты)4. Некоторые авторы ставят проблему: уместно ли рассмотрение денег как вещей, исходя из теории возможности применяемости к ним характеристик «телесности» или «бестелесности» данного объекта5? Свою точку зрения по данному вопросу излагает старший научный сотрудник НИИ частного права КазГЮА, к.ю.н. Р. А. МАМЕТОВА.
Деньги являются специфическим объектом гражданских прав, которому ГК посвящает ст. 127, содержащую в себе самые общие правила относительно денег как объекта прав.
Экономические функции денег многообразны. Правовой режим денег в конечном счете определяется их экономическими функциями. В Законе «О платежах и переводах денег» юридически закреплены три экономические функции денег. Согласно п. 1 ст. 5 этого закона деньги являются средством платежа, накопления и служат мерой стоимости.
Денежное обращение в Республике Казахстан включает в себя движение наличных и безналичных денег в процессе обращения товаров, оказания услуг.
Деньги существуют в двух основных формах:
— в форме денежных знаков (наличных денег);
— денежных обязательств банков, выраженных в виде записей на банковских счетах их клиентов (п. 2 ст. 5 Закона «О платежах и переводах денег»)6.
Деньги в форме банковских обязательств часто называют безналичными деньгами, хотя п. 3 ст. 127 ГК РК говорит лишь о том, что платежи на территории РК осуществляются в виде наличных и безналичных расчетов.
Количество наличных и безналичных денег определяется числом денежных единиц. Денежные знаки выпускаются в виде банкнот и монет, имеют номинальную стоимость (номинал) и платежную стоимость, выраженную в Казахстане в тенге, а безналичные деньги выражаются в записях на банковских счетах, которые находят выражение также в тенге.
Правовой режим наличных и безналичных денег имеет существенные особенности, которые проявляются при осуществлении платежей и переводов.
Платежи производятся на основании и в соответствии с условиями гражданско-правовых сделок, нормами законодательства РК и решениями суда.
При производстве платежа наличными деньгами имеет место осуществление сделок с деньгами как с имуществом, имеющим материальный вид, вещественную форму. В то время как безналичные платежи производятся путем или выдачи платежного документа, содержащего денежное обязательство, либо указание о выплате денег; или предъявления платежного документа, содержащего денежное обязательство, либо указание о выплате денег; или передачи платежного документа или электронного сообщения, содержащего указание о выплате денег (ст. 23 Закона «О платежах и переводах денег»). Как видим, при осуществлении платежей в безналичном порядке (используя безналичные деньги) имеет место реализация имущественного права его владельца, в частности, право распоряжения владельцем безналичными деньгами. Отсутствует передача материальных предметов — вещей, денег в виде банкнот и монет.
Исходя из существования денег в наличной и безналичной форме, в теории актуальна дискуссия о двойственном характере денег.
Двойственный характер денег позволяет отнести деньги и к объекту гражданских прав как вещи (имеются в виду деньги наличные — материальный вид денег), и к объектам прав требования — деньги в «нематериальном” виде — безналичные деньги.
Наличные деньги являются вещами особого рода. Из этого вытекает специфика возникновения вещных прав на деньги. Вещные права на наличные деньги как вещи, определенные родовыми признаками, возникают с момента индивидуализации этих вещей у их конкретного владельца. Выбытие денег из владения определенного гражданина или юридического лица означает прекращение вещного права на эти деньги. Поэтому деньги, так же как и ценные бумаги, не могут быть истребованы от добросовестного приобретателя (см. ст. 262 ГК РК).
Владелец безналичных денег имеет имущественное право — право требования, вытекающего из обязательства банка перед ним по выплате денег, имеющихся на расчетном счете (ином счете) клиента. Следовательно, безналичные деньги как объект гражданских прав — это имущественные права, что также охватывается понятием имущества согласно п. 1 ст. 117.Форма закрепления денежных средств за субъектами имущественных отношений, предоставленное им правомочие распоряжения (а не право пользования) является формой существования обязательственного права. Поэтому, предоставляя гражданам и юридическим лицам правомочие распоряжения в отношении их безналичных денег, законодатель признает существование обязательственного права, оформленного договором банковского счета (ст. 6 Закона «О платежах и переводах денег»). Деньги в форме банковских обязательств часто называют безналичными деньгами, хотя п. 3 ст. 127 ГК говорит лишь о том, что платежи на территории РК осуществляются в виде наличных и безналичных расчетов.
Под безналичными денежными средствами понимаются денежные средства физических и юридических лиц, находящиеся на расчетных, депозитных и иных счетах в банках и других кредитных учреждениях.
Относительно правовой природы имущественных прав на безналичные деньги в теории существуют две противоположные точки зрения7.
Первая основана на том, что вещные права субъектов на их денежные средства в банках не распространяются. По их мнению, внесенные в банк деньги обезличиваются, и потому за обладателями счета, каким является вкладчик, сохраняется лишь обязательственно-правовое требование к банку8.
Вторая точка зрения — А. И. Беспаловой основана на том, что нематериальные символы денег, как, например, банковский счет, и, соответственно, безналичные деньги являются объектами вещного права. Данным автором была высказана мысль о возможности признания объектом вещных прав не только вещей, но и нематериальных символов денег9. Аналогичное мнение высказано в настоящее время и Е. Демушкиной, которая полагает, что безналичные денежные средства есть лишь символы, которые заменили в гражданском обороте наличные деньги без изменения их правовой природы и «без изменения принципов их регулирования как объектов вещных прав»10.
В казахстанской цивилистике высказано иное мнение, несхожее с вышеназванными, автор которого считает, что деньги существуют в виде имущественных прав, а денежные знаки представляют собой лишь материальную форму денег. Самими же деньгами в данном случае является обязательство. По мнению автора, именно эти обязательства в данном случае и являются тем товаром, который законом определяется как деньги, выраженные в денежных единицах11. Тем самым автор отрицает вещной характер денег, отмечая, что «денежные знаки, как и ценные бумаги, имеют естественные свойства лишь в качестве листков бумаги или кусочков металла, хотя в обороте выполняют совсем иные, социально значимые, функции. Поэтому потребление денежных знаков, исходя из их естественных свойств, не обеспечивает выполнение ими функций денег. Выходит, что денежные знаки нельзя называть вещами…Так, в отношении денег едва ли можно говорить о том, что они являются потребляемыми и делимыми в том смысле, который имеет место в отношении вещей».
Далее автор соглашается с высказываниями в теории права о том, что «деньги (при этом данный ученый уточняет, что речь идет о денежных знаках), не являясь вещью как таковой, не имеют, как известно, потребительной стоимости и лишь являются ее мерилом. Поэтому их использование происходит в отношениях обмена денег на что-либо, т.е. в отношениях купли-продажи»12.
Мы полагаем, мнение данного автора спорно и основано на однобоком понимании денег или как вещи, или не вещи.
Уместно ли вообще оперирование качествами потребляемость и непотребляемость к определению денег как объектов гражданских прав?
Понятия «потребляемые» и «непотребляемые» вещи не имеют легального определения. Вместе с тем при определении объекта имущественного найма законодатель констатирует, что непотребляемые вещи — вещи, которые не теряют своих натуральных свойств в процессе их использования (см. п. 1 ст. 541 ГК РК).
Относительно денег законодатель умалчивает, прямо не указывая, могут или не могут быть денежные средства объектом арендных отношений.
Рассматривая договор аренды, М. И. Брагинский, В. В. Витрянский высказали мнение о том, что исключена возможность передачи в аренду денежных средств, поскольку весь смысл пользования ими состоит в их употреблении. Тогда как право пользования как общественная связь — это правомочие, опосредованное потребительной стоимостью вещи, т. е. возможностью потреблять ее, извлекать из нее полезные свойства для удовлетворения потребностей. Пользование деньгами состоит в их потреблении13.
Потребительная стоимость денег заключается лишь в их способности быть носителями меновой стоимости (быть всеобщим средством обмена).
Поэтому, говоря о потребительной стоимости денег, нельзя понимать под ней свойство потребляемости или непотребляемости, применимое к вещным объектам, поскольку многие вещи могут не быть потребляемыми, например, мебель, недвижимость, и, наоборот, например, вода, сахар, нефть, уголь и т. п., являются вещами потребляемыми. Свойство потребляемости вещи ассоциируется с возможностью уничтожения вещи во время пользования ею. Непотребляемые вещи — это такие вещи, назначение которых не употребление, сопровождаемое одновременным уничтожением, а использование в течение длительного времени. Деньги по своему происхождению — это товар. Выделившись из общей товарной массы, они сохраняют товарную природу и имеют такие же два свойства, что и любой другой товар: обладают потребительной стоимостью и стоимостью, поскольку на производство товара — денег — затрачено определенное количество общественного труда14.
Вместе с тем деньги, в отличие от обычных товаров, являются особым товаром:
— потребительная стоимость товара, выполняющего роль всеобщего эквивалента, как бы удваивается (кроме конкретной потребительной стоимости они имеют всеобщую потребительную стоимость, поскольку с их помощью человек может удовлетворить любую потребность);
— стоимость денег имеет внешнюю форму проявления до их обмена на рынке, тогда как стоимость обычного товара скрыта и обнаруживается в процессе обмена при продаже его на рынке. Причем товар — деньги — всегда можно обменять на любой другой товар, необходимый владельцу.
Товары, участвующие в обмене, выступают как потребительные стоимости. Деньги становятся выразителем этих потребительных стоимостей всех товаров через свою стоимость15. Таким образом, высказанное вышеназванным ученым мнение о том, что деньги не могут обладать потребительным свойством, основано на понимании денег как вещей непотребляемых. Последнее нами не оспаривается, но вместе с тем нельзя забывать, что деньги — это особая вещь, которой свойственно иметь качество потребительной стоимости.
С юридической точки зрения деньги относятся к категории родовых и заменимых вещей, на которые могут быть обменены все другие вещи, участвующие в гражданском обороте. Заменимые вещи, как известно, это такие вещи, которые при использовании употребляются определенного количества и качества, не носят индивидуализированного характера. К ним относятся вещи, определяемые весом, мерой или счетом. А деньги — это такое имущество, которое обыкновенно определяется только по количеству (даже не по качеству), между тем это имущество непотребляемое16. Таким образом, для целей платежа деньги выступают обезличенно, как заменимые вещи, определяемые родовыми признаками, количество которых установлено в принятых денежных единицах17.
Таким образом, в отличие от других объектов гражданских прав, особенность денег состоит в том, что им свойственно качество всеобщего эквивалента. Деньги, являясь вещью непотребляемой, обладают своеобразным свойством — потребительной стоимостью, реализующейся при обороте. Деньги, даже если бы они были изготовлены из металла, не поддающегося действию времени, относятся к оборотным средствам, и использование их возможно только один раз путем их употребления в качестве платежного документа18. В юридических имущественных отношениях реализуется потребительная стоимость денег как способность быть носителем их меновой стоимости, всеобщим средством обмена.
Относительно понимания денег вышеназванным автором как обязательства следует отметить, что оно спорно, поскольку такое обязательство, как деньги, порожденное государством, на основе его одностороннего волевого акта не есть то гражданско-правовое обязательство, в котором выступают равные субъекты имущественных обязательственных правоотношений, использующих деньги как товар19.
Денежные знаки приобретают силу законного платежного средства путем волеизъявления государства — эмитента данных денежных знаков. Деньги могут потерять данное свойство — «свойство денег», если то же самое государство как суверен объявит, что те или иные денежные знаки изымаются из оборота. Например, советские рубли достоинством в 50 и 100 рублей 1961 года выпуска в 1991 году в течение трех дней на основании Постановления Кабинета Министров СССР «О прекращении приема к платежу денежных знаков Госбанка СССР достоинством 50 и 100 рублей образца 1961 г. и порядке их обмена и ограничении выдачи наличных денег со вкладов граждан»20 потеряли свойства платежного средства. Тем самым государство сняло с себя обязательство обеспеченности изъятых денег. Данные банкноты, оставаясь материальным объектом — вещью, бумажками или металлическими предметами, перестали быть деньгами, определенным мерилом ценности, потеряли социально-экономическое значение, свойство эквивалента ценности, поскольку главное назначение денег, их смысл заключается в экономическом общественно-политическом характере. Еще К. Марксом было отмечено, что «хотя деньги — это не только вещи, главное их назначение не в том, что это кусочки металла или бумаги, а в том, что они представляют собой общественные отношения»21. Значит, деньги — это не просто вещи, а санкционированное государством мерило стоимости, эквивалент, имеющий экономический, общественно-политический характер, поскольку деньги были и остаются одним из важнейших элементов власти и контроля22.
Следует остановиться и на других, заслуживающих внимания высказываниях, имеющих место в современной литературе. С. Тараканов, с одной стороны, признает безналичные деньги юридической фикцией наличных денег, а с другой — рассматривает их документированную информацию (информационные ресурсы). В конечном счете автор склоняется к тому, что наличные и безналичные деньги следует рассматривать как «вещи» в смысле ст. 128 ГК РФ23. Д. Потяркин полагает, что деньги — своего рода информация. Поскольку банки оперируют информацией о движении денег. Расчеты безналичные, по мнению данного автора, — это передача информации о платежах. По мнению автора, в настоящее время общество перешло к информационным деньгам, или, «иначе говоря», к безналичным деньгам»24.
По мнению В. А. Лапач, деньги — не вещи в традиционном понимании таковых. Он считает, что наличные и безналичные деньги содержат информацию, но иной природы и качества, которая присвоена и овеществлена, так как закрепляет собою товарное благо, которым в каждый конкретный момент обладает только один субъект на праве собственности или другом вещном праве (праве хозяйственного ведения, праве оперативного управления)25.
Такое понимание безналичных денег, как объектов гражданских прав, как информации, мы полагаем, спорное. Но при этом мы не можем не согласиться с мнением господина Лапач в той части, что нельзя содержательную часть наличных и безналичных денег отождествлять с понятием информации в таком виде, как оно закреплено в ст. 128 ГК РФ. Вместе с тем нельзя достаточно спорно высказывание этого ученого о том, что информация по своей правовой природе и сущности — непосредственно обобществленное нематериальное благо, она не присваивается монопольно субъектами в обществе, а, следовательно, и не приобретает вещной (овеществленный) вид, т. е. не является товаром. Мы, основываясь на положениях действующего законодательства, полагаем, что информация — это тоже товар, поскольку является самостоятельным объектом гражданских прав (например, см. ст. ст. 126, 638, 947 и др. ГК РК) и имеет самостоятельный правовой режим, отличающийся от правового режима такого вида имущества, как безналичные деньги. Поэтому нельзя отождествлять понятие денег и информации, и не потому, что последнее не является вещью. И деньги, как наличные, так и безналичные, и информация являются имуществом. Однако они отличаются различными правовыми режимами.
Не вдаваясь в понимание сущности информации, поскольку последнее выходит за рамки нашего исследования, в отношении наличных и безналичных денег мы отметить, что различие в их правовом режиме состоит в том, что наличные деньги являются объектом вещного права, при этом, определяясь родовыми признаками, а также могут выступать объектом права собственности. Например, при индивидуализации их путем указания номера банкноты, года выпуска, достоинства или материала изготовления (серебряные, платиновые монеты), в безналичные деньги, являются имуществом в виде имущественного права, например, обязательственного права требования к банку. Под безналичными денежными средствами понимаются денежные средства физических и юридических лиц, находящиеся на расчетных, депозитных и иных счетах в банках и других кредитных учреждениях. Не имея физического ощущения данных денег, клиент лишен вещного права на них, а имеет лишь имущественное право — право требования к банку о выдаче денег или распоряжения ими на основе подписанного с банком договора банковского счета или вклада.
О. М. Олейник полагает, что безналичные деньги остаются объектом права собственности их владельцев. Так, она пишет, что передача денег банку не меняет вещных прав, а только устанавливает дополнительные обременения этих прав. Автор считает, что если заключается договор банковского вклада, то право собственности не переходит к банку, который получает только право пользования деньгами, обремененное обязательствами вернуть сумму по требованию или по истечении срока и уплатить проценты. Если речь идет о банковском счете, то деньги остаются объектом права собственности клиента, находящимся во власти банка, распорядительные же функции собственника осуществляются с обременением обязанностями банка26.
Мы считаем, что вещные права субъектов на их денежные средства в банках не распространяются, ибо внесенные в банк деньги обезличиваются, и потому за обладателями счета сохраняется лишь право требования к банку, основанное на обязательственных отношениях между клиентом и банком. Вещное право возникает в отношении определенного материального объекта, в то время как безналичные денежные средства, являясь частью имущества в идеальной форме субъектов имущественных отношений, тем не менее, принадлежат обладателям их на основе не вещного, а обязательственного права. Выбытие денег из владения определенного гражданина или юридического лица означает прекращение вещного права на эти деньги. Однако право собственности никуда не исчезает, а трансформируется в обязательственное право требования на основе подписанного клиентом и банком договора банковского счета или вклада. Соответственно, и обязательственное право требования на безналичные деньги трансформируется в вещное с момента обращения безналичных денег в наличные.
В современной теории гражданского права появилось понятие «электронные деньги», рассматриваемое некоторыми авторами как разновидность безналичных денег. При этом автор такого мнения полагает, что электронные деньги занимают особое (промежуточное) положение между наличными и безналичными расчетами. Поэтому электронные деньги можно отнести к особой форме безналичных расчетов27.
В последнем случае автор говорит об электронных деньгах, имея в виду пластиковые карточки. Мы полагаем мнение данного автора спорно, ибо электронные деньги — это и есть безналичные деньги, а не их разновидность. У обладателя пластиковой карточки лишь право требования, возникающего на основе договора с банком об обслуживании клиента данными пластиковыми карточками, с помощью которых субъективное обязательственное право трансформируется в вещное право на деньги. В знаки стоимости, каковыми являются бумажные деньги и разменные монеты, представляющие собой специфические вещи, безналичные деньги воплощаются при возникновении у владельцев счетов необходимости платежей наличными. При таком воплощении и происходит трансформация обязательственного права с момента получения наличных денег в вещное право.
Таким образом, юридическая природа прав субъектов на наличные и безналичные деньги различна. Применительно к наличным деньгам — это вещное право, а по отношению к безналичным деньгам — обязательственное право.
Отмечая особенность денег как объекта гражданских прав, мы считаем, что деньги не следует причислять ни к вещам, ни к правам, а выделить их отдельно как особый вид имущества вследствие их своеобразной двойственной природы, заключающейся в их свойстве выступать в качестве вещи и отношения. Как предметы материального мира деньги являются вещами, определенными родовыми признаками, при этом имеются в виду наличные деньги в форме денежных знаков (банкноты и монеты).
Поэтому, давая юридическую характеристику деньгам как предмету материального мира, мы говорим о деньгах как о родовых и заменимых вещах, на которые могут быть обменены все другие вещи, участвующие в гражданском обороте, т. е. в данном случае мы выделяем присущее лишь деньгам гарантированное государством качество всеобщего эквивалента.
Следовательно, обоснованно понимание под деньгами специфического имущества, имеющего двойственную природу, заключающуюся в возможности быть в «идеальной» форме, или «бестелесной» — в виде имущественного права и быть материальным объектом — вещью.
Поэтому к деньгам, находящимся на счетах в банках, нельзя применять понятие права собственности как «нематериальному объекту», пусть даже в целях указания «полноты права», как писал Р. Саватье28. В отношении такого рода объектов, как безналичные деньги, обоснованней говорить как о наличии у субъектов имущественных отношений имущества в виде имущественного права, в частности, права требования.
Сноски:
1 Право и собственность. Под ред. Сулейменова М.К.: Алматы: Жети Жаргы. 1998. С. 102.
2 Карагусов Ф.С. Ценные бумаги и деньги в системе объектов гражданских прав. Алматы: Жети жаргы. 2002. С.296.
5 Эннекцерус Л. Курс германского гражданского права. / Т. 1. Полутом 2. С.11, 58, 203.
6 В учебной литературе по гражданскому праву деньги часто по традиции рассматриваются в качестве вещей, определяемых родовыми признаками, без учета существенных различий между наличными и безналичными деньгами. См. например: Советское гражданское право. Т. 1 под ред. В. П. Грибанова и С. М. Корнеева. М. 1979. С. 185; Гражданское право. Т. 1 под ред. Е. А. Суханова. М. 1998. С. 116.: Даже в тех учебниках, в которых проводятся различия между наличными и безналичными деньгами, разнице в их правовой природе как объектов прав и их правовом режиме уделяется мало внимания, поскольку ими деньги рассматриваются в качестве вещей, говорят о вещных правах на деньги, не уточняя характера этих прав и не проводя дифференциации между особенностями правового режима наличных и безналичных денег, не учитывая при этом в должной мере и разнообразия функций денег, рассматривая их часто лишь в качестве всеобщего эквивалента. См. например: Гражданское право Республики Казахстан. Учебное пособие (часть общая). Т. 1. Алматы: Гылым. 1998. С. 175 и 176; Гражданское право. Учебник для вузов. Ч. 1 под ред. Т. И. Ларионовой и др. М. 1998. С. 155-157.
9 См.: Беспалова А.И. Право оперативного управления. В сб.: Правовые науки и журналистика. Алма-Ата. 1969. С. 62.
10 Демушкина Е. Безналичные ценные бумаги — фикция или реальность? /Рынок ценных бумаг. 1996. № 18.
11 Карагусов Ф.С.Ценные бумаги и деньги в системе объектов гражданских прав. Алматы. Изд-во «Жеты Жаргы». 2002. С. 269. Согласно ст. 9 Закона Республик Казахстан «О денежной системе в Республике Казахстан» и ст. 41 Закона «О Национальном Банке Республики Казахстан» прямо предусматривается, что банкноты и монеты являются безусловными обязательствами Национального Банка Республики Казахстан.
12 Карагусов Ф.С. Ценные бумаги и деньги в системе объектов гражданских прав. Алматы. «Жеты Жаргы». 2002. С. 275.
13 Брагинский М.И., Витрянский В.В. Договорное право, книга вторая. Договоры о передаче имущества. М. СТАТУТ. 2000. С. 464.
14 Финансы. Денежное обращение. Кредит. Учебник. Под общей ред. Л.А. Дробизиной. М., «Финансы», изд. «ЮНИТИ». 1999. С. 16.
15 Там же. С.17.
16 Там же. С. 151.
17 Новоселова Л.А. Комментарий Постановления ВС РФ по гражданским делам. С.151.
18 Гражданское право КазССР. Под ред. Ю.Г.Басина.Ч.1. 1978. С.102.
19 Справедливо было отмечено Н.Д.Егоровым, что недостаток легального определения обязательства (а не только отсутствие легального денежного обязательства) позволяет подвести под понятие «обязательство» практически любое относительное правоотношение.
20 Газета «Известия», 1991 г., 1 февраля.
21 Маркс К., Энгельс Ф. Соч. Т 13. С. 34.
23 Тараканов С. Информационная природа безналичных денег/ Хозяйство и право.1998. № 9. С. 68-69.
24 Потяркин Д. Безналичные деньги — имущество /Хозяйство и право. 1997. № 3. С. 139-140.
25 Лапач В.А. Система объектов гражданских прав. Теория и судебная практика. СПб.: Издательство «Юридический центр Пресс», 2002. С. 405.
26 СМ.: Олейник О.М. Основы банковского права. М. 1997. С.264.
27 Коваленко Е.Ю. Деньги как объект гражданских прав. В сб. материалов международной научно-теоретической конференции аспирантов и соискателей, посвященной 10-летию Независимости Республики Казахстан. Алматы, 20-21 февраля 2001 года. С.71.
28 Саватье Р. Теория обязательств. М., 1972. С. 90-91.